历数2015年互联网金融的十大事件

 来源：21世纪经济报道

 

光阴之箭穿越年轮，直抵2016。

回顾历经2013-2014年的野蛮生长，2015年互联网金融依旧呈现高速增长的井喷之势。

对行业而言，2015年的关键词当然不止一个。这边厢，监管细则“靴子落地”、行业基本法框架初定，众多的P2P平台中，既有联姻资本市场身影、亦不乏轰然倒地的个案；那边厢，互联网银行、互联网保险多个门派各出奇招、纵横捭阖，互联网金融独角兽身影隐现。

这一年内，互联网金融浪潮中，有哪些事件的发生，对行业的前进留下了不可磨灭的烙印？哪些政策落地，对机构的发展产生里程碑式的影响？21世纪经济报道盘点的2015十大互联网金融事件，或许能给予您一点提示。

1、P2P“十二道禁令”出台

2015年年末，几易其稿的P2P监管细则终于“靴子落地”，其中厘定的“红线”从四条增至“十二条”，包括“禁止发售理财产、券商资管、基金、保险或者信托产品，禁止为投资股票市场的融资，禁止从事股权和实物众筹”等规定，均被视为对部分平台业务开展造成一定冲击。

这是继7月央行、银监会、证监会等十部委联合发布《互联网金融指导意见》后，关于P2P监管条例的细化。《指导意见》的出台标志着：其一，明确了互联网金融的七种业态；其二，标志着监管层态度的转变，互联网金融告别野蛮生长时代。

2、个人征信起步

1月5日，中国人民银行引发《关于做好个人征信业务准备工作的通知》，要求芝麻信用、腾讯征信、深圳前海征信、鹏元征信、中诚信征信、中智诚征信、拉卡拉信用管理、北京华道征信等8家机构做好个人征信业务的准备工作。

一纸文件，意味着拉开了独立第三方征信机构作为市场主体的征信行业发展的帷幕。21世纪经济报道从多家征信机构处获悉，时隔近一年、历经三轮验收后，首批民营征信机构牌照下发在即。

面对千亿征信市场，既有腾讯、阿里巴巴、中国平安等“大象”身影，亦不乏一众老牌个人征信机构同场竞技，但最终其各自定位、市场份额、经营策略几何，则仍待后效。

3、互联网银行多点开花

12月末，央行下发《关于改进个人银行账户服务 加强账户管理的通知》，首次亮出放开远程开户的决定。市场翘盼已久的通知，被视作对银行现有的获客渠道、产品设计、直销银行等有深刻影响。

2015年，首批试点的民营银行中，不设物理网点、没有分支机构的微众银行、网商银行可谓是抢尽了传统商业银行的风头。一个背靠阿里，设计互联网金融的底层信用机制，“为企业和个人提供自金融平台”；一个依傍腾讯，左手通过低成本揽存放贷，右手借资管计划出表。

尔后，BAT中的百度亦不甘寂寞，与中信银行合资成立直销银行（百信），布局其金融帝国。毋庸置疑，无论是网商、微众抑或百信，未来业务探索方向，必然与其可以借力的互联网资源高度相关。

大热的互联网银行，将在未来3年内如何撼动传统商业银行、改写银行竞争的新格局，且行、且看。

4、互联网保险崛起

2013年“三马”共同设立的众安保险，红极一时，互联网保险的概念逐渐步入大众视野。

2015年，阿里巴巴9月递交相互保险牌照申请，筹建信美相互人寿，同期控股国泰产险；腾讯理财通平台开通保险频道，与中信国安联手筹建轻资产互联网保险公司和泰人寿；11月下旬，百度联合德国安联成立互联网保险公司---百安保险。

数据显示，2011年我国互联网保险保费收入仅32亿元，2014年迅速增长至800亿元，2015年有望突破1500亿元。巨头们的资本布局、保费收入的迅猛增长、市场对互联网保险机构估值的溢价，无不昭示着互联网保险的大格局正在形成。

5、“互金独角兽”隐现

互联网金融浪潮席卷之际，“互金独角兽”的队列亦在壮大。如即将完成10亿元美元融资的陆金所，其最新估值达180亿美元；又如9月引入战投的蚂蚁金服，最新估值亦逾400亿美元；众安保险的6月A轮估值已达82亿美元。

以陆金所为例，成立仅4年，其累计注册用户便突破1800万，累计交易量突破1.6万亿人民币，成为全球交易规模最大的线上金融资产交易平台。随着年内与平安普惠业务群的整合落地，其拟于H股市场上市的步伐日趋加速，180亿美元的估值，将助陆金所跻身全球最贵的金融“新秀”机构之列。

除陆金所外，平安集团互联网金融多项创新模式在2015年开花结果，累计互联网金融用户已超2亿，旗下的万里通积分、平安好房、一账通等均保持高速发展。

6、P2P登陆资本市场热

据第三方机构统计，2015年前11个月，P2P交易规模已达万亿级别，不少大中型平台纷纷完成B轮、C轮融资。12月18日，唐宁带领宜人贷团队在纽交所敲钟上市，成为国内P2P海外上市第一股。

2015年以来，P2P机构与资本市场的联系愈发紧密，既有者谋求海外IPO，亦有者通过上市公司控股收购、或通过借壳再注入资产，更有平台通过参与新三板定增计划等方式跻身新三板。

据不完全统计，2015年一众P2P主流平台已完成资本布局，其中拍拍贷、点融网、积木盒子、信而富、有利网等完成C轮融资，上市公司浩宁达收购团贷网、投哪网联姻春兴精工，PPmoney、安心贷、温商贷等登陆新三板……可以预见的是，2016年P2P平台仍将是资本市场的“宠儿”。

7、e租宝们的落幕

一方面是P2P行业的野蛮扩张，但另一方面则是问题平台的持续曝光。网贷之家数据显示，全国逾2600家网贷平台中，年内被曝光的问题平台多达874家，恶意欺诈、经营不善、提现困难、失联跑路等问题依旧层出不穷。

2015年初，暴雷的里外贷拉开了序幕，随之广州老牌平台---盛融在线轰然倒下，至年末e租宝等成交额达数百亿元的问题平台曝光，则更为行业带来信任危机。据零壹研究数据，e租宝待还余额高达705亿元。

e租宝的案件尚在发酵中，而随后的大大集团、三农资本等事件则进一步加剧了公众的担忧。可以预见的是，受宥于准入门槛较低、监管滞后、P2P行业泡沫化等难题，网贷平台的“洗牌潮”仍将继续。

8、金交所风潮四起

“互联网金融1.0，是搭建跨地交易平台、实现不同地域客户间的投融资需求相连接互联网；互联网金融2.0，是搭建跨业开放平台，以满足投资人对不同行业产品的需求，建立不同行业金融机构间的交易市场；互联网金融3.0，是搭建跨境国际平台，实现国内国外投资市场互联。”

前述，是平安集团掌舵人马明哲对互联网三个阶段的解读。2015年，中国平安相继入股深圳前海金融资产交易所、重庆金融资产交易所；天津金融资产交易所引入东方资产管理、蚂蚁金服等新股东；瀚华金控出资6000万参股山东金融资产交易中心。

金融集团青睐金交所，既是牌照稀缺性因素的考虑，亦是金融集团进军非标市场等金融基础设施的落脚点。可预见的是，2015年入股金交所的风潮，今年将得以延续。

9、第三方支付迎“最严”监管

12月28日，央行出台《非银支付机构网络支付业务管理办法》，一石激起千层浪，业内称之谓“最严网络支付监管新规”。

央行指出，意见稿的出台旨在规范非银行支付机构网络支付业务、防范支付风险、保护当事人合法权益。通观意见稿全文，核心在于规范第三方支付的“类存款”业务，提高账户的安全性，办法的出台，对我国新型的支付市场发展有里程碑式的意义。

对比起7月底的征求意见稿，正式出台的《办法》主要有两个变化：一是将个人支付账户从两类扩充为三类；二是根据支付机构分类评定以及支付账户实名制落实情况，对支付机构实施分类监管。

10、众筹迎“风口”

作为大众创业、万众创新的重要渠道，众筹正处于行业爆发前夕的风口。

2014年11月，国务院总理李克强在国务院常务会议上提到“开展股权众筹融资试点”，被业内视作股权众筹在中国大发展的起点。

平安证券数据显示，国内始于2011年的互联网众筹平台，至2015年7月份已发展到224家，其中股权众筹平台107家。据中国电子商务研究中心预测，2025年预计中国众筹融资将达到460亿至500亿美元。

从政策支持来看，2015年3月份，国务院的《关于发展众创空间推进大众创新创业的指导意见》提到